Ще бъдат ли студентските заеми следващият скандал с неправилни продажби?

„ 30-годишна присъда за дълг “; „ налог върху упоритостта “, който сътвори „ нова обществена класа на образованите, само че задлъжнели “.

Младите експерти са горчиво ядосани на системата за студентски заеми, като все по-голям брой стачкуват, че споразуменията, които са били насърчавани да подпишат като 18-годишни възпитаници, помрачават финансовото им бъдеще по способи, които в никакъв случай не са подозирали, че са вероятни. Имат ли смисъл?

След като кореспондирах със стотици абитуриенти в обществените медии тази седмица, сигурно мисля, че го вършат — и работодателите и депутатите би трябвало да си вземат под внимание.

Ако, като мен, сте имали шанса да получите университетската си тапия преди въвеждането на такси за образование от £9000 през 2012 година, ето по какъв начин работи системата.

Изплащането на студентски заем зависи от прихода. Започвате да изплащате единствено когато приходът ви се увеличи над избран праг; сега малко под £29 000 за тези със заеми по План 2, които са почнали да учат в Англия и Уелс сред 2012 и 2023 година Вие изплащате закрепени 9 % от прихода си над това ниво; печелете по-малко и не изплащате нищо (въпреки че към салдото към момента се ползва лихва). Ако не сте изчистили заема си след 30 години, той се изтрива.

Студентските заеми изскочиха в политическия дневен ред заради измененията, оповестени в бюджета. От април 2027 година прагът на погасяване по План 2 ще бъде замразен за три години. Това значи двойна доза фискално противодействие за приключилите - с увеличение на заплатите им, повече от тях ще се таксуват с по-високи налози. Тези, които също са на прага на замразените прагове на налога върху приходите, се усещат изключително притиснати.

Джордж Холмс, 27-годишен приключил стопанска система от Бристол, преди малко мина прага на по-високия налог от £50 000. За всеки паунд, който печели над това равнище, той получава 49 пенса след налог върху прихода, национално обезпечаване и погашение на заем. Той работи за компания със сини чипове, само че е изискал да понижи работното си време, като е пресметнал, че ще загуби единствено £80 на седмица от чистата си заплата, в случай че не работи в петък.

„ Това е мощно демотивиращо “, споделя той. Той би могъл да упорства за покачване, само че като множеството висшисти със заеми по План 2, той е схванал, че е малко евентуално да изплати цялата сума на заема. Лихвите, които се прибавят към салдото по заема му всяка година (начислени на RPI плюс 3 % за най-добре печелещите), са обезсърчаващо по-големи от годишните му погашения. Така че той чака да бъде заставен да заплаща 9 % спомагателен налог върху приходите в продължение на 30 години - действителност, за която от ден на ден висшисти се разсънват в рецесията с разноските за живот.

Някои експерти, с които разговарях тази седмица, разказват своите изплащания като „ налог върху упоритостта “. След сериозната точка от 50 000 английски лири има още едно нищожно стесняване на данъчната ставка за родителите на 60 000 английски лири (където детските надбавки стартират да намаляват) и 100 000 английски лири, когато персоналната помощ и безплатното финансиране за грижи за деца се губят. Да, тези извънредно високи пределни ставки въздействат на всички хора с по-високи приходи, отсам и възходящата известност на жертването на заплатата, само че тези, които изплащат спомагателни 9 % от горната страна - или 15 %, в случай че са взели заем за следдипломна подготовка - просто се усещат смазани.

Някои смели души са седнали с по-старите си шефове, прегледали са числата и са споделили: „ Сега разбирате ли за какво не мога да си разреша да поема спомагателните часове или напрежението от покачване без доста по-голямо нарастване на заплатата? “ Шефовете са ужасени; по този начин би трябвало да бъдат и икономистите, размишляващи върху пъзела на продуктивността на Обединеното кралство.

Слабият пазар на работа за висшисти и големите разноски за наеми и грижи за деца са три спомагателни фактора, които вършат този приход още по-труден за младите. Получих сърцераздирателни известия от хора, които се опасяват, че макар че са били в университет и са си обезпечили, наподобява, добра работа, е малко евентуално да си разрешат да имат парцел или даже да основат семейство.

Разбира се, тяхната финансова орис не може да бъде упреквана само в системата за студентски заеми. Но мнозина считат, че това уголемява съществуващите неравенства. Описването на студентските заеми като „ налог за висшисти “ провокира яд, защото не всички приключили го заплащат. Тези от по-богатите среди, чиито родители са плащали таксите им за образование, могат да бъдат със стотици лири по-добре на месец от сътрудниците със същата заплата, които е трябвало да вземат заеми. Подобно неодобрение се разгръща и върху по-големите братя и сестри, които са избягали от по-високите такси за образование и са разкрили, че им е по-лесно да икономисват жилищни депозити, да получат достъп до по-големи ипотеки или да влагат за бъдещето си.

Някои от най-добре печелещите, които фактически имат късмет да изплатят заема си в границите на 30 години, разискват дали би трябвало да рискуват да го погасят предварително. Някои са взели пари назаем от семейството; други обмислят потреблението на спестявания. Очевидно кристализирането на дълг, свързан от приходите, който може в никакъв случай да не се наложи да изплати, е доста опасен ход. Но доверието в системата е подкопано от минали и бъдещи промени в изискванията за погашение.

Дори някои финансови експерти настояват, че правилата на Службата за финансово държание на потребителите би трябвало да се ползват за студентските заеми, като означават уязвимостта на младежите, които подписват пунктираната линия, и слабата позиция при договаряне, в която в този момент се намират тези, които са взели заеми.

Така че не съм сюрпризиран от преосмислянето Кампанията за погашение закупи толкоз огромна мощ след бюджета. С аргумента, че процентът на погашение от 9 % би трябвало да бъде понижен на 5 %, неговият 26-годишен създател Оливър Гарднър приканва поддръжниците си да лобират пред своите депутати, като отбелязва какъв брой от тях също изплащат студентски заеми. „ Икономическата неправда, пред която сме изправени, е казусът, който ще даде нова политическа мощ на моето потомство “, предвижда той.

Ще извърнат ли внимание политиците на това разширяващо се разделяне сред поколенията? Имахме доста противоположни промени в бюджета, само че анулацията на замразяването на прага за погашение на студентски заем през идващия април би било добре пристигнал знак, че някой в действителност слуша.

Клер Барет е потребителски редактор на FT; Instagram